Denní report - středa 02.07.2025

2.7.2025 22:24

ČR: Pražská burza na zelené nule, Kofola a Colt naposled s dividendou, SRN: Frankfurtská burza na konci obchodní seance posiluje, USA:Index Dow Jones se neudržel v kladných úrovních.

Pražská burza

Popis trhu

Akcie na pražské burze se dnes obchodovaly smíšeně, mezi nejvýkonnější tituly se zařadily akcie Doosan Power (+1,82 %), které však s objemem pouhých 2,6 mil. CZK uzavřely při 336 Kč. Dařilo se také akciím Colt a Moneta (+0,7 %) či Komerční banka (+0,1 %). Do červených čísel dnes zamířily akcie Philip Morris (-0,69 %) a Erste (-0,17 %). Beze změny zakončily akcie VIG, Kofola a ČEZ, který uzavřel při 1220 Kč. S nárokem na dividendu se dnes na pražské burze naposled obchodovalo s akciemi Colt a Kofola. Index PX dnes vzrostl o 0,12 %.

Podnikové zprávy

mmcité: Valná hromada schválila dividendu 4 Kč na akcii, meziročně o 20 % vyšší

Německo

Očekávané události

09:55 Index nákupních manažerů PMI ve službách (HCOB) (červen - konečný): očekávání trhu: 49,4, předchozí hodnota: 49,4

09:55 Index nákupních manažerů PMI - kompozitní (HCOB) (červen - konečný): očekávání trhu: 50,4, předchozí hodnota: 50,4

Popis trhu

Index DAX dnes vzrostl o 0,49 %. Po uzavření trhu nejvíce rostou akcie BMW (+5,0 %), Daimler Truck (+3,7 %) a Commerzbank (+3,0 %). Oslabují naopak Vonovia (-2,8 %), Zalando (-2,4 %) a Deutsche Boerse (-2,2 %). Taktéž posiluje celoevropský index STOXX Europe 600 o 0,16 %. Sektorově nejvíce posilují materiály (+1,76 %), energie (+1,66 %) a zbytná spotřeba (+0,68 %). Oslabují naopak nemovitosti (-2,46 %), utility (-1,15 %) a komunikační služby (-0,44 %).

Podnikové zprávy

Index DAX v úvodu seance posiluje

Eurozóna

Hlavní zprávy

Míra nezaměstnanosti (květen):
aktuální hodnota: 6,2 %
očekávání trhu: 6,2 %
předchozí hodnota: 6,2 %

Očekávané události

10:00 Index nákupních manažerů PMI ve službách (HCOB) (červen - konečný): očekávání trhu: 50, předchozí hodnota: 50

10:00 Index nákupních manažerů PMI - kompozitní (HCOB) (červen - konečný): očekávání trhu: 50,2, předchozí hodnota: 50,2

USA

Hlavní zprávy

Index žádostí o hypotéky MBA (27. června):
aktuální hodnota: 2,7 %
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 1,1 %

Index propuštěných zaměstnanců Challenger (y-y) (červen):
aktuální hodnota: -1,6 %
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 0,47 %

Změna zaměstnanosti ADP (červen):
aktuální hodnota: -33 tis.
očekávání trhu: 98 tis.
předchozí hodnota: 37 tis.

Změna zásob surové ropy podle EIA (27. června):
aktuální hodnota: 3845 tis. barelů
očekávání trhu: -2700 tis. barelů
předchozí hodnota: -5836 tis. barelů

Očekávané události

14:30 Obchodní bilance (květen): očekávání trhu: -$71,0 mld., předchozí hodnota: -$61,6 mld.

14:30 Změna pracovních míst mimo zemědělství (červen): očekávání trhu: 110 tis., předchozí hodnota: 139 tis.

14:30 Změna pracovních míst v soukromém sektoru (červen): očekávání trhu: 102 tis., předchozí hodnota: 140 tis.

14:30 Změna pracovních míst ve výrobním sektoru (červen): očekávání trhu: -3 tis., předchozí hodnota: -8 tis.

14:30 Míra nezaměstnanosti (červen): očekávání trhu: 4,3 %, předchozí hodnota: 4,2 %

14:30 Průměrná hodinová mzda (m-m) (červen): očekávání trhu: 0,3 %, předchozí hodnota: 0,4 %

14:30 Průměrná hodinová mzda (y-y) (červen): očekávání trhu: 3,8 %, předchozí hodnota: 3,9 %

14:30 Nové žádosti o podporu v nezaměstnanosti (28. června): očekávání trhu: 241 tis., předchozí hodnota: 236 tis.

14:30 Pokračující žádosti o podporu v nezaměstnanosti (21. června): očekávání trhu: 1962 tis., předchozí hodnota: 1974 tis.

15:45 Index nákupních manažerů PMI ve službách (S&P Global) (červen - konečný): očekávání trhu: 53,1, předchozí hodnota: 53,1

15:45 Index nákupních manažerů PMI - kompozitní (S&P Global) (červen - konečný): očekávání trhu: 52,8, předchozí hodnota: 52,8

16:00 Průmyslové objednávky (květen): očekávání trhu: 8,2 %, předchozí hodnota: -3,7 %

16:00 Objednávky zboží dlouhodobé spotřeby (květen - konečný): očekávání trhu: 16,4 %, předchozí hodnota: 16,4 %

16:00 Zakázky na kapitálové statky bez zbraní a letadel (květen - konečný): očekávání trhu: 1,7 %, předchozí hodnota: 1,7 %

16:30 Změna zásob plynu podle EIA (27. června): očekávání trhu: 47, předchozí hodnota: 96

Popis trhu

Ve středeční seanci americké indexy otáčejí k severu a index Dow Jones nakonec ztrácí   0,02% a širší index S&P 500 naopak  přidává  0,47%. Investoři jsou zatím opatrní a postupně vstřebávají schválení masivního zákona o daních a výdajích prezidenta Donalda Trumpa. Senát přes noc tak velmi těsně schválil Trumpův tzv. „ Jeden velký krásný zákon“ a nyní jej poslal do Sněmovny reprezentantů k finálnímu schválení. Investoři dnes čekali na report US změny zaměstnanosti ADP, který za měsíc červen byl -33 000, když trh očekával 98 000, což znamená podle analytiků ochlazení trhu práce v USA. . Za pozornost stojí i předseda FEDu Jerome Powell, který se na projevu v portugalské Sintře držel svého obvyklého opatrného tónu a to i přes Trumpovy pokračující útoky. Ve svém komentáři zopakoval striktní přístup závislý  na datech, který má investory udržet, jež jsou extrémně citlivé na zaměstnanost a inflaci. Mimo Kapitol investoři také hledají jakýkoliv pokrok v obchodních dohodách, jelikož Trumpova 90 denní pauza ohledně jeho nejostřejšího cla má již příští týden vypršet. Trump také uvedl, že nemá v plánu prodloužit termín 9, Července a místo toho budou země ohledně celních sazeb, kterým budou čelit informovány formálními dopisy. Dolar na páru s eurem posiluje o 0,02% tj. 1,1801 USD/EUR.

V centru zájmu investorů je také ropa a podle dnešního reportu od EIA zásoby surové ropy ke dni 27.6. stouply o 3,845 mil. barelů, když trh předpokládal pokles o 2,7 mil. barelů. Lehká ropa WTI se tak posouvá výš o 2,7% při ceně 67,2 USD/barel. Cena roste poté, co Irán pozastavil spolupráci s Mezinárodní agenturou pro atomovou energii ( IAEA ). I když je pozornost poutána na Irán, tak se očekává, že OPEC na svém zasedání 6. července navýší produkci o 411 000 barelů denně. Tato situace s růstem ceny ropy vyhovuje akciím v těžebním sektoru černého zlata a tak  se ziskem do 2,6% se pohybují akcie britské skupiny BP ( BP ), Baker Hughes ( BKR ) 2,8% a dobře  jsou na tom akcie Marathonu Petroleum ( MPN ) , které na tržní ceně posilují o cca 2,3%.  Silnější dolar dnes nevadí akciím ropného velikána Exxon Mobil ( XOM ), jež se přetočil ze ztrát  do zisku  cca 1,6% a podobně ze ztrát  se dostaly  akcie  Occidentalu Petroleum ( OXY ) se ziskem  cca do 2.5%. Za zmínku stojí také akcie francouzského výrobce a dodavatele těžního zařízení Schlumbergeru ( SLB ), jež po předchozím nárůstu dnes ze začátku korigovaly, ale nyní již rostou  o více než 1,9% a také akcie jeho amerického konkurenta Halliburtonu ( HAL se dnes posouvají výš o cca necelých 1,5%.

Za pozornost investorů stojí akcie výrobce známých elektrických vozů Tesla ( TSLA ), kde společnost zveřejnila, že ve druhém kvartálu dodala celkem 384,12 tis. automobilů, když trh očekával 389 000 vozů. Jedná se tak o meziroční pokles  0 13%. I když společnost nepřekonala odhad analytiků, tak podle nich  se jedná o lepší hodnoty než trh očekával. Akcie tak nacházejí podporu, když v předchozím Trump znovu rozpoutal spor s Elonem Muskem, když ho obvinil z nadměrného těžení z vládních dotací a vyzval k přezkoumání federální podpory. Akcie Tesla ( TSLA ) se tak dnes těší zájmu investorů a přidávají na tržní ceně solidních 4,2%.

Naopak se dnes nedaří akciím zdravotní pojišťovny Centene Corp ( CNC ), která stáhla svůj roční výhled ziskovosti z důvodu slabších než očekávaných tržních trendů, což povede k negativnímu vlivu na zisk ve výši 1,8 mld. USD. Akcie Centene Corp ( CNC ), tak dnes vzdorují prodejnímu tlaku ze strany investorů a její akcie oslabují o silných -40,1%.

Z indexu S&P 500 si dobře vedou akcie výrobce solárních panelů a techniky First Solar ( FSLR ), jež posilují o 5,4% a také akciím těžaře mědi a vzácných kovů Freeport McMorran ( FCX ) se ziskem 3,8%. Naopak pod tlakem se ocitají akcie Molina Healtcare ( MOH ) se ztrátou -40%.

Podnikové zprávy

Americké indexy se obchodují smíšeně, americká zdravotní pojišťovna Centene stáhla svůj roční výhled

Constellation Brands reportovala za 1Q, trh podle CEO čelí slabší spotřebitelské poptávce

Největší americké banky zvýší dividendy po úspěšném zvládnutí zátěžových testů

Michal Šnobl
Fio banka, a.s.
Prohlášení