Zisk JPMorgan se v 1Q propadl na polovinu, díky obchodování na trzích však překonal očekávání
Americký bankovní gigant JPMorgan Chase představil výsledky za 2Q 2020. Čistý zisk se kvůli tvorbě rezerv na úvěrové ztráty propadl na polovinu, pokles však byl tlumen rekordními obchodními objemy na kapitálových trzích.
Výsledky banky JPMorgan Chase (JPM) za 2Q 2020 | ||||
---|---|---|---|---|
2Q 2020 | Konsensus 2Q 2020 | 2Q 2019 | ||
Výnosy (mld. USD) | 33,82 | 30,57 | 29,48 | |
Čistý zisk (mld. USD) | 4,7 | -- | 9,7 | |
Očištěný zisk na akcii (EPS, USD/akcie) | 1,38 | 1,01 | 2,82 |
Rekordní výnosy a rekordní rezervy ve 2Q
Výnosy největší americké banky meziročně vzrostly o 14 % na 33,82 mld. USD a překonaly tak očekávání všech analytiků oslovených agenturou Bloomberg.
K výsledku výrazně přispěl 99 % meziroční růst výnosů z obchodování dluhopisů, měn a komodit (FICC) na 7,34 mld. USD (očekávání 5,74 mld. USD) a 38% růst výnosů z obchodování akcií na 2,38 mld. USD (očekávání 2,09 mld. USD).
Výnosy JPMorgan Chase z akcií a dluhopisů, respektive FICC, druhé čtvrtletí v řadě dosahují rekordních hodnot, zdroj: Bloomberg
Nyní ostře sledovaná tvorba rezerv na úvěrové ztráty ve 2Q meziročně vzrostla z 1,15 mld. USD na 10,47 mld. USD při očekávání 9,15 mld. USD.
Z toho 8,9 mld. USD činila tvorba rezerv na očekávané ztráty a 1,6 mld. USD byly realizované ztráty. Analytici očekávali, že rezervy na realizované ztráty dosáhnou 2,78 mld. USD.
„Ve 2Q jsme dosáhli zisku 4,7 mld. USD navzdory tvorbě rezerv ve výši 8,9 mld. USD protože jsme dosáhli nejvyšších kvartálních výnosů v naší historii, což demonstruje výhody našeho diversifikovaného globálního modelu,“ uvedl výkonný ředitel banky Jamie Dimon.
„Navzdory některým pozitivním makroekonomickým datům a významným a rozhodným vládním krokům nadále čelíme velké nejistotě ohledně budoucího směřování ekonomiky. Navzdory tomu jsme připraveni na jakýkoliv vývoj, jelikož nám naše bytelná rozvaha umožňuje zůstat přístavem v bouři,“ uvedl Dimon.
„Zakončili jsme kvartál s masivní kapacitou absorbovat ztráty – více než 34 mld. USD v rezervách na ztrátové úvěry, likvidními prostředky ve výši 1,5 bil. USD, CET1 kapitálem 191 mld. USD a silnou ziskovostí, která by nám umožnila vytvářet ještě větší rezervy na nesplacené úvěry. Díky tomuto tak můžeme i nadále sloužit všem zainteresovaným stranám a vyplácet dividendu, pokud nedojde k významnému zhoršení ekonomické situace,“ poukázal Dimon na kvartálně vyplácenou dividendu 0,9 USD na akcii.
Kapitálová přiměřenost CET1 na konci 2Q 2020 činila 12,4 %, před rokem 12,2 %.
Výhled
Banka uvedla ke dvěma výsledkovým položkám. Očekává, že za celý rok úrokové výnosy v závislosti na tržních podmínkách dosáhnou přibližně 56 mld. USD a očištěné náklady by měly dosáhnout přibližně 65 mld. USD.
JPMorgan Chase & Co (JPM) +0,5 % na 98,155 USD | |||
---|---|---|---|
Ukazatel | Ukazatel | ||
Kapitalizace (mld. USD) | 299,2 | P/E | 13,4 |
Vývoj za letošní rok (%) | -29,6 | Očekávané P/E | 18,1 |
52týdenní minimum (USD) | 76,9 | Prům. cílová cena (USD) | 112,6 |
52týdenní maximum (USD) | 141,1 | Dividendový výnos (%) | 3,7 |
Zdroj: JPMorgan Chase, Bloomberg
Jan Tománek, Fio banka, a.s.
Související odkazy
- JP Morgan reportovala výsledky za 1Q 2024, zisk na akcii 4,44 USD
- JPMorgan reportuje svůj historicky nejziskovější rok, když dosáhla zisku ve výši 49,6 mld. USD.
- US trhy odepisují úvodní zisky
- JPMorgan odreportovala meziroční růst výnosů i čistého zisku, akcie v úvodu obchodování rostou
- Smíšený závěr na Wall Street
Nejnovější:
- Zámořské futures mírně oslabují
- Americký MBA index žádostí o hypotéky vzrostl
- Vývoj cen komodit
- Březnová průmyslová výroba v Německu poklesla méně, než se čekalo
- Německé akcie zahájily den opatrným růstem
- S&P 500 dnes rostl o 0,13 %
- Americké akcie mírně rostou
- Německá burza uzavřela růstově, po výsledcích si udržel růst Infineon Technologies
- Manažerské obchody: V dubnu bylo aktivní vedení Kofoly, Colt CZ Group a CTP
- Pražská burza před státním svátkem rostla